Barclays vende a Blackrock BGI, nasce il più grande asset manager

Barclays ha venduto a Blackrock la sua divisione di asset management BGI (Barclays Global Investors) per 13,5 miliardi di dollari, pari a 8,2 miliardi di sterline, parte in contanti e parte in azioni. L'accordo farà di Blackrock il più grande asset manager al mondo, permettendo al gruppo di più che raddoppiare gli asset gestiti a circa 2.700 miliardi di dollari.

BGI, che gestisce circa 1.500 miliardi di dollari di fondi, aveva sollevato l'interesse di diversi acquirenti, tra cui Bank of New York Mellon. L'intesa prevede che Blackrock paghi alla banca britannica 6,6 miliardi di dollari cash e il resto in azioni (37,78 milioni di titoli Blackrock, pari al 19,9% del capitale).

Dunque la banca britannica riceverà in cambio una partecipazione del 19,9% nel futuro gruppo, che si chiamerà Blackrock Global Investors. inoltre l'accordo permetterà a Barclays di alzare di 150 punti base il Core Tier 1 e di 163 punti base l'Equity Tier 1, prevedendo un incasso di 5,3 miliardi di sterline.

Oltre a BGI fa parte dell'operazione anche la filiale di Barclays iShares. Tuttavia, la banca britannica nel mese di aprile aveva annunciato l'intenzione di vendere iShares al fondo Usa Cvc per 4,4 miliardi di dollari. Tuttavia Barclays ha ritenuto di aver ricevuto una offerta migliore per rinforzare il suo capitale, vendendo Bgi e iShares insieme a Blackrock.

Cvc può ancora aggiudicarsi iShares se presenterà un'offerta più alta rispetto a quella di Blackrock. Infatti, l'accordo tra Barclays e il fondo Usa prevede che "a meno che Barclays non riceva un'offerta da terzi entro cinque giorni e che questa sia considerata come equivalente a quella di Blackrock per Bgi, il consiglio di amministrazione di Barclays esaminerà l'accordo di vendita con Blackrock e lo raccomanderà ai suoi azionisti".

Alla Borsa di Londra il titolo Barclays scende dell'1,56% a 299,75 pence. Per gli analisti di Shore Capital l'offerta ricevuta per la divisione BGI è equa alla luce dell'attuale situazione dei mercati finanziari. Secondo loro è improbabile che si inneschi una gara al rialzo con Cvc, ma nel caso in cui dovesse aver luogo farebbe da supporto al titolo Barclays. A piazza Affari tra i titoli del risparmio gestito stamani salgono Mediolanum (+0,81% a 4,04 euro) e Azimut (+0,82%) non Banca Generali (-0,08%).